NautaDutilh Luxemburg adviseert Otis bij emissie van 1,6 miljard euro
NautaDutilh heeft via haar indirecte volle dochteronderneming Highland Holdings S.à r.l., een besloten vennootschap met beperkte aansprakelijkheid naar het recht van het Groothertogdom Luxemburg, advies gegeven aan Otis Worldwide Corporation bij de succesvolle afronding van een emissie ter waarde van 1,6 miljard euro, bestaande uit 500 miljoen euro aan 0,000% notes met vervaldatum in 2023, 600 miljoen euro aan 0,318% notes met vervaldatum in 2026, en 500 miljoen euro aan 0,934% notes met vervaldatum in 2031.
De transactie is afgerond op 12 november 2021. Elke reeks notes wordt volledig en onvoorwaardelijk gegarandeerd door Otis, zonder zekerheden en zonder achterstelling. De netto-opbrengst van de uitgifte zal worden gebruikt voor de verwerving van aandelen van Zardoya Otis S.A., ofwel via het vrijwillige bod in contanten dat is uitgebracht door Opal Spanish Holdings S.A.U., een volledige dochteronderneming van Otis, ofwel op andere wijze, en voor de betaling van honoraria en kosten in verband hiermee.
Otis Worldwide Corporation, gevestigd in Farmington, Connecticut, is 's werelds grootste fabrikant, installateur en dienstverlener op het gebied van liften en roltrappen.
NautaDutilh-partner Margaretha Wilkenhuysen, die leiding gaf aan het transactieteam, zegt over de deal: "De samenwerking met Otis bij deze belangrijke grensoverschrijdende schuldenmarktdeal, samen met Wachtell, Lipton, Rosen & Katz, verliep zeer prettig. Ik wil iedereen die erbij betrokken was, dan ook hartelijk bedanken voor de succesvolle samenwerking."
Het team van NautaDutilh bestond verder uit Josée Weydert, Jean-Marc Groelly, Brice Bertolotti, Julia Amusan, Catharina Pinho, Félix Lecendrier en Joachim Zwartkruis.
