NautaDutilh staat NIBC Bank terzijde bij het opzetten van een soft bullet covered bond-programma
Op 30 mei 2022 heeft NIBC Bank een soft bullet covered bond-programma opgezet van 10 miljard euro. Dit programma is opgezet in aanvulling op het bestaande conditional pass-through covered bonds-programma, dat in 2013 door NautaDutilh werd opgezet. De afgelopen jaren zijn alle emittenten van conditional pass-through covered bonds op de Nederlandse gedekte-obligatiemarkt overgeschakeld op soft bullet covered bonds.
In het kader van dit soft bullet covered bond-programma kan NIBC Bank zowel genoteerde als niet-genoteerde gedekte obligaties uitgeven met een beperkte verlengbare looptijd. Deze obligaties zullen worden gedekt door hoogwaardige Nederlandse woninghypotheken en krijgen een “AAA”-rating van S&P.
Partner Arjan Scheltema: “We zijn erg blij dat we alle Nederlandse banken terzijde hebben gestaan met conditional pass-through covered bond-programma’s en hun overstap op soft bullet covered bond-programma’s. Nu NIBC een programma heeft opgezet is de cirkel rond.”
Het team dat NIBC Bank geadviseerd heeft bij het opzetten van het soft bullet covered bond-programma bestond uit Arjan Scheltema, Reinier Dommerholt, Julie Wassenberg en Tessa van Berkum.